Анализ прибыльности банка занимает одно из ключевых мест в процессе оценки финансового состояния. Прибыльность банка зависит от структуры его ресурсов, дороговизны их формирования, от структуры размещения средств с точки зрения их доходности и от величины рисковых операций. Низкая рентабельность может быть результатом либо консервативной кредитной и инвестиционной политики банка, либо низких доходов по другим активным операциям, либо высоких процентов по депозитам и др. привлечённым средствам.
Прибыль банка зависит от оптимизации структурных доходов и расходов; объёма вложений в активы, приносящие доход; степени ликвидности (обратно пропорциональная зависимость – чем выше ликвидность, тем ниже прибыль и наоборот) наличия свободных, не работающих денежных средств, уровня банковского менеджмента, круга и объёма выполняемых банковских операций.
Анализ динамики доходов, расходов и прибыли производится либо по статьям и символам, предлагаемым Банком России, либо по более укрупнённым позициям по операциям кредитования, валютным, с ценными бумагами.
Рекомендуемая схема отчёта о прибылях и убытках банка:
Процентный доход – процентные расходы =
= чистый процентный доход +/- другие операционные доходы (убытки) =
= валовой операционный доход (убытки) – операционные расходы =
= чистый операционный доход (убытки) – расходы по созданию резервов
на покрытие убытков по кредитам =
= доход (убытки) до непредвиденных событий +/- прибыль (убытки) от
непредвиденных событий =
= чистый доход (убытки) до уплаты налогов – налог на прибыль =
= чистая прибыль (убытки). Распределение прибыли.
Такая схема отчёта о прибылях и убытках включает доходные и расходные статьи, отражающие основные обобщённые операции банка и процесс формирования прибыли с указанием её получения на промежуточных этапах.
Проанализировав эту схему, можно сделать вывод, что доходом банка от основной деятельности является доход от полученных процентов, а расходом – по выплате процентов.
Изучение эффективности операций необходимо начинать с оценки доходности активов и стоимости ресурсов по ставкам, определяемым договором банка, и оценку их фактической величины, получаемой при сопоставлении процентных доходов и расходов банка со средними объёмами его операций.
В общем виде коэффициент доходных активов определяется как:
К да = ВД / Ад ,
где ВД – сумма валового дохода;
Ад – активы, приносящие доход банку.
Высокое значение коэффициента свидетельствует о рискованности проводимых банком операций.
Доходность капитала определяется по формуле
К дк = ВД / К ,
где К – собственный капитал банка.
Коэффициент показывает долю доходов, приходящуюся на 1 руб. капитала.
Можно сопоставить отдельные виды доходов:
К1 = ПД /А ,
где ПД – процентные доходы;
А – общая сумма всех активов.
К2 = НПД /А ,
где НПД – непроцентные доходы.
Аналогично исчисляется доходность активов приносящих доход.
Средневзвешенная доходность активов, (стоимость ресурсов) определяется по формуле
Сд = (Сд(i) * V(i)* t (i)) / (V (i) * t (i)) ,
где Сд – средневзвешенная доходность активов (стоимость ресурсов) для одного из видов активных (пассивных) операций;
Сд(i) – процентная ставка по договору;
V(i) – объём операций, проводимых по договору;
T (i) – число дней в периоде, когда действует договор.
Фактическая доходность активов (стоимость ресурсов) определяется по формуле
Фд = (Проценты полученные (уплаченные) за период / Средний объём вложений за период) * (365 дней / Число дней в периоде).
Сравнение средневзвешенной и фактической доходности активных операций и стоимости ресурсов позволяет оценить чёткость соблюдения клиентом и банком взятых на себя обязательств по уплате процентов и выявить проблемные в этом плане участки работы банка.
По формуле фактической доходности активных операций может оцениваться эффективность не только кредитных операций, но и операций с ценными бумагами, драгоценными металлами, конверсионных и валютно-обменных операций.
Очень важным этапом оценки эффективности деятельности банка является сравнение оценённой доходности и стоимости банковских финансовых инструментов и их рыночного уровня.
Анализ интегральных показателей прибыльности необходим для оценки текущих финансовых результатов банка, оптимизация структуры операций в целях достижения равномерности поступления доходов в течение всего отчётного периода и наиболее полного использования существующих налоговых льгот. В задачи анализа также входят определение факторов, влияющих на изменение прибыльности банка, расчёт различных индикативных коэффициентов прибыльности (ROA=(П/А), ROE=(П/К).
Одна из центральных проблем анализа – определение размера необходимой маржи и достаточной маржи банка, получаемой от проведения активных операций банка.
Необходимая маржа (точка безубыточности) банка равна минимальной разнице в средних ставках процента по активным и пассивным операциям банка, при которых банк работает безубыточно. Она определяется по формуле
Необходимая маржа прибыли = (процентные доходы – процентные расходы) / средний объём активов.
Достаточная (желаемая) маржа банка определяется в процессе разработки перспективного плана развития банка и равна разнице в средних ставках процента по активным и пассивным операциям, при которых он не только работает безубыточно, но и может выплатить дивиденды акционерам по результатам года и осуществить запланированные программы развития. Она вычисляется по формуле
Достаточная маржа по прибыли = (процентные доходы + необходимая прибыль – процентные расходы) / средний объём активов.
Доходность активов и стоимость ресурсов должны удовлетворять следующему соотношению:
Доходность по активным операциям >= стоимость пассивов + достаточная маржа
Однако оценка доходности активов и стоимости ресурсов позволяет сделать окончательные выводы об эффективности деятельности банка в целом только тогда, когда известно, какие ресурсы банк использует при проведении активных операций. При этом должно соблюдаться обеспечение ликвидности, валютного и процентного риска, безубыточности проводимых операций размещения банковских пассивов.
Для жизнеспособности банка необходимо, чтобы расходы и убытки банка покрывались за счёт полученных доходов. Соотношение этих показателей называется коэффициентом дееспособности и определяется как отношение всех совокупных расходов и доходов банка. К = Р/Д. Этот коэффициент можно рассчитывать по отдельным видам доходов и расходов: операционным, процентным (в т.ч. ценным бумагам, кредитованию).
При анализе доходности определяется структура дохода, его доля, полученная от каждого вида операций, в общей сумме валового дохода (ВД):
К = ПД/ВД К= НПД/ ВД ,
где ПД, НПД – процентный (непроцентный) доход.
Разброс процентных ставок по вложенным и привлечённым ресурсам – при отрицательной или слишком малой величине – свидетельствует о неэффективной процентной политике банка, при высокой величине – означает либо недоиспользование возможностей в привлечении ресурсов, либо наличие рискованного кредитно-инвестиционного портфеля банка. Поскольку банк имеет непроцентные и прочие доходы и расходы, рассчитывают коэффициент их рентабельности по отношению ко всем активам и активам, приносящим доход:
К= (НПД-НПР) / А К= (НПД-НПР) / Апд .
Особое внимание следует уделять анализу расходов, связанных с обеспечением деятельности банка (в т.ч. на содержание аппарата банка) и содержанием материально-технической базы.
Общий показатель рентабельности банка определяет размер прибыли, полученной на 1 руб. дохода: К = П / Д.
Анализ отчёта о прибылях и убытках позволяет сделать выводы об уровне эффективности работы банка и внести предложения о путях повышения прибыли и рентабельности.
Вопросы и задания для самопроверки
1. Перечислите показатели характеризующие финансовую устойчивость банка.
2. Определите сущность традиционной методики оценки надёжности банка.
3. Дайте характеристику методики оценки финансового состояния кредитной организации, разработанную Банком России.
4. В чём суть анализа балансового отчёта банка?
5. По каким направлениям группируется баланс банка?
6. Дайте характеристику анализа отчёта о прибылях и убытках.
7. Какие коэффициенты рассчитываются для оценки отчёта о прибылях и убытках?