Кредит – это движение ссудного капитала. Ссудный капитал – это капитал в денежной форме, предоставляемый его собственником заемщику на определенных условиях.
Принципы кредита:
1. Срочность.
2. Возвратность кредита. Банки используют свободные денежные средства предприятий и лиц и по первому требованию они должны быть возвращены.
3. Платность. Означает уплату заемщиком процентов за пользование заемным капиталом.
4. Целевой характер ссуд, т.е. заемные средства предоставляются на определенные цели.
5. Обеспечение ссуд (залог имущества, поручительство, банковская гарантия).
6. Эффективность ссуд, т.е. предоставление при рентабельных коммерческих акциях.
7. Дифференциация кредитования – выбор наиболее надежных заемщиков.
Функции кредита:
¨ регулирование экономики;
¨ перераспределение НД между отраслями и различными сферами деятельности;
¨ экономия издержек обращения (используются безналичные деньги, векселя);
¨ концентрация капитала.
Виды кредитов
1. По срокам различают:
а) краткосрочные ссуды (до 1 года);
б) среднесрочные (свыше года до 3 лет);
в) долгосрочные (свыше 3 лет).
2. По характеру обеспечения:
- необеспеченные (бланковые);
- обеспеченные (залог имущества, банковские гарантии и поручительства, переуступка в пользу банка требований заемщика к третьему лицу, обеспечение путевыми и товарными документами, векселями – учет векселей).
3. По методам предоставления:
а) кредит на основе заявления, составляется кредитный договор;
б) кредитная линия или возобновляемые (револьверные) ссуды. Кредит предоставляется в течение определенного периода (не более года) в пределах согласованного лимита, каждая выдача кредита производится по мере необходимости поэтапно, в сроки и в размере, определенном по согласованию сторон;
в) овердрафт – краткосрочное кредитование по расчетному счету заемщика.
4. По порядку погашения (единовременным платежом, равномерно, по индивидуальному графику).
5. По характеру % ставки (фиксированная или плавающая).
6. По способу уплаты % (ежемесячно, в момент погашения кредита).
7. По валюте кредита (в национальной валюте, в иностранной, в нескольких валютах).
8. По числу кредиторов (одним банком; синдицированные; параллельные).
9. По типам заемщиков:
а) ссуды торговым предприятиям;
б) промышленным предприятиям;
в) физическим лицам;
г) коммерческим банкам;
д) сельскохозяйственные ссуды;
е) под залог недвижимости (ипотечные);
ж) ссуды под ценные бумаги.
10. Услуги, носящие кредитный характер:
- банковский акцепт векселей и чеков – банк платит по обязательствам клиента, предварительно получив от него средства;
- авальный кредит – банк осуществляет платеж лишь в случае банкротства должника;
- факторинг – инкассирование дебиторских счетов клиентов и получение причитающихся в их пользу платежей;
- лизинг – приобретение в собственность имущества и последующая передача его во временное пользование.
Ипотечные ссуды предоставляются для строительства, реконструкции или приобретения жилых или производственных помещений.
Их преимущества:
· низкий риск при выдаче ссуды;
· кредиты носят долгосрочный характер, что освобождает КБ от частых переговоров;
· стабильная клиентура;
· закладные обращаются на вторичном рынке, что позволяет КБ диверсифицировать свой риск, продав ипотеку после выдачи ссуды.
Негативные моменты ипотеки для КБ:
- необходимость иметь в штате узких специалистов по оценке недвижимости;
- отвлечение средств на длительное время;
- трудно прогнозировать прибыль и динамику рыночных % ставок.
-Типы ипотек:
а) закладные с фиксированной % ставкой (ежемесячно заемщик уплачивает % и погашает ссуду, размер отчислений постоянен);
б) с плавающей % ставкой (корректируется раз в год);
в) закладные с дифференцированными платежами (платежи постепенно увеличиваются);
г) гарантированные закладные (страхование).
Ссуды физическим лицам чаще всего предоставляются в 2 формах:
- потребительский кредит (на приобретение товаров длительного пользования в рассрочку);
- персональные ссуды (либо в форме необеспеченного кредита на основе анализа кредитоспособности заемщика, либо возобновляемого кредита – кредитные карточки, овердрафт).
Ссуды под ценные бумаги выдаются для приобретения ценных бумаг. Пользователями таких кредитов являются дилеры (оперируют с ценными бумагами) и брокеры (финансируют приобретение ценных бумаг для своих клиентов). Эти кредиты являются онкольными.
Онкольные ссуды (от англ. on call - по требованию) - ссуды банков, которые могут быть востребованы в любое время (ссуды до востребования). Такие ссуды в банковской мировой практике представляются под обеспечение векселями, товарами и ценными бумагами.
Кредитные услуги
1. Авальный кредит. Платеж по переводному векселю может быть обеспечен полностью или в части вексельной суммы посредством аваля (вексельное поручительство). Это обеспечение дается третьим лицом или даже одним из лиц, подписавших вексель.
Аваль дается на переводном векселе или на добавочном листе; он может быть дан и на отдельном листе, с указанием места его выдачи. Он выражается словами «считать за аваль», подписывается тем, кто дает аваль.
Авалист отвечает так же, как и тот, за кого он дал аваль. Его обязательство действительно даже в том случае, если то обязательство, которое он гарантировал, окажется недействительным по какому бы то ни было основанию.
Оплачивая переводный вексель, авалист приобретает права, вытекающие из переводного векселя, против того, за кого он дал гарантию, и против тех, которые в силу переводного векселя обязаны перед этим последним.
2. Факторинг. Это инкассирование дебиторских счетов своих клиентов и получение причитающихся в их пользу платежей. При факторинговых операциях осуществляется продажа счетов-фактур и платежных требований.
Открытый факторинг – при этом плательщик уведомлен о том, что поставщик переуступает счета-фактуры банку (фактору).
Закрытый (конфиденциальный) факторинг – плательщик не уведомлен.
По соглашению сторон может предусматриваться право регресса, т.е. право возврата фактору не оплаченных счетов с требованием возмещения кредита фактору. Но в мировой практике это применяется редко, факторинговые компании несут весь риск неплатежа.
3. Форфейтинг. Это такая кредитная операция, при которой экспортер, получив от импортера акцептованные импортером переводные векселя (тратты), продает их со скидкой банку. При наступлении срока оплаты тратт импортер погашает обычно полугодовыми платежами свою задолженность. Сделка оформляется соответствующим индоссаментом.
В настоящее время форфейтинговые операции развиваются в сфере международной торговли и представляют собой покупку векселей и других обязательств у фирм-экспортеров для авансирования их коммерческой деятельности, т.е. поступления платежей от дебиторов. В качестве покупателей экспортного долга выступают специализированные фирмы и банки. К преимуществам форфейтинга относятся: ускорение оборачиваемости капитала вследствие авансирования платежей покупателей, освобождение экспортеров от валютных рисков неплатежей, повышение ликвидности предприятий-экспортеров посредством снижения дебиторской задолженности и повышения уровня денежных средств, возможность осуществления новых капитальных вложений.
4. Вексельно-кредитные операции в банке, в какой бы форме они не осуществлялись, начинаются с получения клиентом вексельного кредита. Кредиты в форме учета векселей и в форме специального ссудного счета под обеспечение векселей открываются раздельно. Вексельные кредиты делятся на постоянные и единовременные.
Кредиты по учету векселей могут быть предъявительскими и векселедательскими. Первый открывается для учета передаваемых клиентами банку векселей. Хозорганы, обладающие большим количеством покупательских векселей, используют предъявительские кредиты.
Векселедательский кредит предоставляется клиентам, которые выдают под этот кредит векселя на оплату товарно-материальных ценностей, работ и услуг, показываемых другим хозорганам, предприятиям и лицам. Последние представляют такие векселя в банк, который пересылает их для учета в банк векселедателя за счет открытого ему векселедателем кредита.
Кредиты открываются по заявкам. Заявка по вексельному кредиту представляется обычно в банк, в котором открыты основные счета предприятий, хозорганов, в том числе расчетный (текущий) счет.
5. Лизинг. Объектами лизинга являются машины, механизмы и транспортные средства, а субъектами – производители оборудования, лизингодатели, лизингополучатели и банки, принимающие участие в лизинговых операциях.
Содержание лизинговой операции состоит в том, что банк покупает соответствующее оборудование и передает его пользователю, который вносит плату за счет эксплуатации приобретенных машин, механизмов и транспортных средств. Размер и сроки кредита зависят от условий лизинговых отношений.
В зависимости от состава участников различают прямой и косвенный лизинг. При прямом лизинге аренда имущества производится без посредников с непосредственной передачей ценностей лизингополучателю на двусторонней основе. При косвенном лизинге аренда организуется несколькими сторонами, одна из которых может выступать грузоотправителем, другая – лизингодателем, а третья – кредитором.
По степени коммерческой сложности выделяют необратимый и возвратный лизинг.
Необратимый лизинг предполагает использование имущества без права продажи или передачи его другому арендатору.
При возвратном лизинге производитель оборудования сначала продает его своему контрагенту, а затем получает по лизингу, что позволяет мобилизовать дополнительные денежные средства для расширения производства.
Лизинг с полной окупаемостью имущества – финансовый лизинг, который отличается тем, что в течение действия договора происходит полная выплата стоимости арендуемого оборудования.
Лизинг с неполной окупаемостью имущества - оперативный или частичный лизинг, при котором срок договора меньше, чем нормативный срок годности имущества.
«Левередж – лизинг», или раздельный лизинг – лизинг с привлечением заемных средств от инвестора, предполагающий участие нескольких компаний, предоставляющих финансирование. Собственником имущества становится основной лизингодатель со всеми вытекающими из этого последствиями, но право на получение лизинговых платежей он может предоставить своим заимодавцам.
Чистый лизинг – все обслуживание имущества принимает лизингополучатель. Это характерно для финансового лизинга.
«Мокрый» лизинг – расходы по обязательному техническому обслуживанию имущества, ремонту, страхованию несет лизингодатель. Это характерно для оперативного лизинга.
Лизинг с полным набором услуг – при комплексном обслуживании имущества лизингодателем.
Лизинг с частичным набором услуг – если на лизингодателя приходится только определенная доля работ по обслуживанию имущества.
Также существует револьверный лизинг, или лизинг с последовательной заменой имущества.
Документальное оформление лизинговой сделки состоит из двух этапов. На первом этапе составляются:
- заявка лизингополучателя на покупку необходимого оборудования;
- заключение лизингодателя об эффективности технического проекта;
- заказ-наряд лизингодателя своему поставщику на производство и отгрузку соответствующих машин и механизмов.
На втором этапе оформляются:
- договор лизинга;
- кредитный договор лизингодателя и банка на ссуду;
- гарантия третьей стороны на своевременный возврат кредита;
- акт приемки оборудования лизингополучателем;
- договор о техническом обслуживании оборудования и его страховании.
Обеспечение кредитов
Залог.
В силу залога кредитор по обеспеченному залогом обязательству (залогодержатель) имеет право в случае неисполнения должником этого обязательства получить удовлетворение из стоимости заложенного имущества преимущественно перед другими кредиторами заемщика.
Залог земельных участков, предприятий, зданий, сооружений, квартир и другого недвижимого имущества (ипотека) регулируется законом об ипотеке.
Залогодателем может быть как сам должник, так и третье лицо. Залогодателем вещи может быть ее собственник либо лицо, имеющее на нее право хозяйственного ведения. Залогодателем права может быть лицо, которому принадлежит закладываемое право.
Предметом залога может быть всякое имущество, в том числе вещи и имущественные права (требования), за исключением имущества, изъятого из оборота, требований, неразрывно связанных с личностью кредитора, в частности требований об алиментах, о возмещении вреда, причиненного жизни или здоровью, и иных прав, уступка которых другому лицу запрещена законом.
Залог обеспечивает требование в том объеме, какой оно имеет к моменту удовлетворения, в частности, проценты, неустойку, возмещение убытков, причиненных просрочкой исполнения, а также возмещение необходимых расходов залогодержателя на содержание заложенной вещи и расходов по взысканию.
Различают 2 вида залога:
1. Предмет залога остается у залогодателя.
2. Предмет залога передается в распоряжение залогодержателя (заклад).
Первый вид залога может выступать в следующих формах:
а) залог товара в обороте;
б) залог товара в переработке (заемщик вправе перерабатывать заложенное сырье, но при этом залоговое право будет распространяться на выработанную продукцию);
в) залог недвижимого имущества (ипотека).
Залогом товаров в обороте признается залог товаров с оставлением их у залогодателя и с предоставлением залогодателю права изменять состав и натуральную форму заложенного имущества (товарных запасов, сырья, материалов, полуфабрикатов, готовой продукции и т.п.) при условии, что их общая стоимость не становится меньше указанной в договоре о залоге.
Уменьшение стоимости заложенных товаров в обороте допускается соразмерно погашенной части кредита.
Второй вид залога выступает в формах:
а) твердый залог (на складе КБ или др.организации);
б) залог прав.
Договор о залоге должен быть заключен в письменной форме.
Договор об ипотеке, а также договор о залоге движимого имущества или прав на имущество в обеспечение обязательств по договору, который должен быть нотариально удостоверен, подлежат нотариальному удостоверению.
Договор об ипотеке должен быть зарегистрирован в установленном порядке.
Залогодатель или залогодержатель в зависимости от того, у кого из них находится заложенное имущество, обязан, если иное не предусмотрено законом или договором:
1) страховать за счет залогодателя заложенное имущество в полной его стоимости от рисков утраты и повреждения, а если полная стоимость имущества превышает размер обеспеченного залогом требования, - на сумму не ниже размера требования;
2) принимать меры, необходимые для обеспечения сохранности заложенного имущества, в том числе для защиты его от посягательств и требований со стороны третьих лиц;
3) немедленно уведомлять другую сторону о возникновении угрозы утраты или повреждения заложенного имущества.
Залогодержатель и залогодатель вправе проверять по документам и фактически наличие, количество, состояние и условия хранения заложенного имущества, находящегося у другой стороны.
Взыскание на заложенное имущество для удовлетворения требований залогодержателя (кредитора) может быть обращено в случае неисполнения или ненадлежащего исполнения должником условий кредитного договора.
Требования кредитора удовлетворяются из стоимости заложенного недвижимого имущества по решению суда.
Удовлетворение требования залогодержателя за счет заложенного имущества без обращения в суд допускается на основании нотариально удостоверенного соглашения залогодержателя с залогодателем, заключенного после возникновения оснований для обращения взыскания на предмет залога.
Реализация (продажа) заложенного имущества, на которое обращено взыскание, производится путем продажи с публичных торгов.
Поручительство.
По договору поручительства поручитель обязывается перед кредитором другого лица отвечать за исполнение последним его обязательства полностью или в части.
Договор поручительства должен быть совершен в письменной форме. Несоблюдение письменной формы влечет недействительность договора.
При неисполнении или ненадлежащем исполнении должником обеспеченного поручительством обязательства поручитель и должник отвечают перед кредитором солидарно, если законом или договором поручительства не предусмотрена субсидиарная ответственность поручителя.
Поручитель отвечает перед кредитором в том же объеме, как и должник, включая уплату процентов, возмещение судебных издержек по взысканию долга и других убытков кредитора, если иное не предусмотрено договором поручительства.
К поручителю, исполнившему обязательство, переходят права кредитора по этому обязательству и права, принадлежавшие кредитору как залогодержателю, в том объеме, в котором поручитель удовлетворил требование кредитора. Поручитель также вправе требовать от должника уплаты процентов на сумму, выплаченную кредитору, и возмещения иных убытков, понесенных в связи с ответственностью за должника.
Должник, исполнивший обязательство, обеспеченное поручительством, обязан немедленно известить об этом поручителя.
Поручительство прекращается:
1) с прекращением обеспеченного им обязательства, а также в случае изменения этого обязательства, влекущего увеличение ответственности или иные неблагоприятные последствия для поручителя, без согласия последнего.
2) с переводом на другое лицо долга по обеспеченному поручительством обязательству, если поручитель не дал кредитору согласия отвечать за нового должника.
3) если кредитор отказался принять надлежащее исполнение, предложенное должником или поручителем.
4) по истечении указанного в договоре поручительства срока, на который оно дано. Если такой срок не установлен, оно прекращается, если кредитор в течение года со дня наступления срока исполнения обязательства не предъявит иска к поручителю. Когда срок исполнения основного обязательства не указан и не может быть определен или определен моментом востребования, поручительство прекращается, если кредитор не предъявит иска к поручителю в течение двух лет со дня заключения договора поручительства.
Банковская гарантия.
В силу банковской гарантии банк, иное кредитное учреждение или страховая организация (гарант) дают по просьбе другого лица (принципала) письменное обязательство уплатить кредитору принципала (бенефициару) в соответствии с условиями даваемого гарантом обязательства денежную сумму по представлении бенефициаром письменного требования о ее уплате.
Банковская гарантия обеспечивает надлежащее исполнение принципалом его обязательства перед бенефициаром (основного обязательства). За выдачу банковской гарантии принципал уплачивает гаранту вознаграждение.
Предусмотренное банковской гарантией обязательство гаранта перед бенефициаром не зависит в отношениях между ними от того основного обязательства, в обеспечение исполнения которого она выдана, даже если в гарантии содержится ссылка на это обязательство.
Банковская гарантия может быть отзывной и безотзывной.
Банковская гарантия вступает в силу со дня ее выдачи, если в гарантии не предусмотрено иное.
Требование кредитора об уплате денежной суммы по банковской гарантии должно быть представлено гаранту в письменной форме с приложением указанных в гарантии документов. В требовании или в приложении к нему указывается, в чем состоит нарушение заемщиком обязательства.
По получении требования кредитора гарант должен без промедления уведомить об этом заемщика и передать ему копии требования со всеми относящимися к нему документами.
Гарант отказывает кредитору в удовлетворении его требования, если это требование либо приложенные к нему документы не соответствуют условиям гарантии либо представлены по окончании определенного в гарантии срока.
Если гаранту до удовлетворения требования стало известно, что основное обязательство полностью или в соответствующей части уже исполнено, прекратилось по иным основаниям либо недействительно, он должен немедленно сообщить об этом кредитору и заемщику.
Полученное гарантом после такого уведомления повторное требование бенефициара подлежит удовлетворению гарантом.
Предусмотренное банковской гарантией обязательство гаранта перед бенефициаром ограничивается уплатой суммы, на которую выдана гарантия.
Обязательство гаранта перед бенефициаром по гарантии прекращается:
1) уплатой бенефициару суммы, на которую выдана гарантия;
2) окончанием определенного в гарантии срока, на который она выдана;
3) вследствие отказа бенефициара от своих прав по гарантии и возвращения ее гаранту;
4) вследствие отказа бенефициара от своих прав по гарантии путем письменного заявления об освобождении гаранта от его обязательств.
Право гаранта потребовать от заемщика в порядке регресса возмещения сумм, уплаченных кредитору по банковской гарантии, определяется соглашением гаранта с заемщиком, во исполнение которого была выдана гарантия.
Глава 6. Валютные операции